【EPS･PER･営業利益率｜IPO新規上場】Ｔ．Ｓ．Ｉ(7362) EPS：84.87円予想PER：18.26倍僅かに割安感があるか初値は2,400円あたりか営業利益率は標準的か成長率はやや高いか

2021/2/16 14:10:22

上場日	仮条件	BB期間	公開株数	吸収金額(OA含)	OR	公開価格	初値	騰落率
03/19	03/01	03/03-03/09	46.00万株	約7.13億円	30.10%	03/10決定	---円	--%

オファリングレシオ（OA含む）は、30.10%。やや高いか。
想定吸収金額は、約7.13億円。マザーズとしては、小型か。
マザーズ：サービス業：5億円～10億円：OR：25%～35%での平均初値は、公開価格の約2.09倍。需給から予想される初値は、3,200円。

想定時価総額は、約23.68憶円。マザーズとしては、小型か。
マザーズ：サービス業：20億円～35憶円での平均初値は、公開価格の約2.14倍。時価総額から予想される初値は、3,300円。

公募株数	300,000株	公募株数は、03/01に決定予定
公募株引受証券	野村證券大和証券 SMBC日興証券 SBI証券西村証券東海東京証券
売出株数	100,000株
売出株引受証券	野村證券
OA	60,000株
OA引受証券	野村證券

初値形成

03/19決定見込み。

大手初値予想

未公表

新規上場日【初値決定前の気配運用】

03/17に決定。

公開価格と抽選結果

03/10に決定。

仮条件

03/01に決定。

ロックアップ・VC状況

ロックアップは、90日間 (2021/06/16まで)
ロックアップは、180日間 (2021/09/13まで)
ロックアップ解除は、1.5倍。
VCは、存在せず。

配当

未定。

EPS(1株利益)・PER(株価収益率)

EPS：84.87円、PER：18.26倍
施設介護系サービス業での初値PERは、10倍～30倍。
PERから予想される初値は、840円～2,520円。
平均PERは、約21倍。予想される初値は、1,760円。

営業利益率は、5.39%。標準的か。
直近3年間の成長率は、1.34倍。やや高いか。
時価総額/売上高は、0.808。過大感が無いか。

事業系統図

業績動向(予想)

業績動向(百万円)	売上高	営業利益	経常利益	純利益
(連結実績)2018.12	2,172	68	60	78
(連結実績)2019.12	2,385	111	107	76
(連結実績)2020.12	2,930	89	134	102
(連結予想)2021.12	3,324	179	163	124

【個人的なIPO初値予想】　2,400円

OR：30.10%　⇒中立
マザーズ：吸収金額：7.13億円　⇒強気
公開株数：46.00万株　⇒強気
営業利益率：5.39%　⇒中立
EPS：84.87円、PER：18.26倍　⇒強気
時価総額/売上高：0.808　⇒中立
市場テーマ性(介護・高齢者向け住宅)　⇒中立
2社同時上場　⇒中立

吸収金額は、小型か。ORは、やや高いか。公開株数は、少ないか。
時価総額/売上高は、過大感が無いか。

需給的には、問題ないか。

営業利益率は、標準的か。成長率は、やや高いか。
PERには、僅かに割安感があるか。

黒字上場か。
VCは、存在せず。

BBは、参加で良さそうか。

需給による初値予想は、3,200円。
PERによる初値予想は、1,700円。