【仮条件｜IPO新規上場】ボードルア(4413) 【上限：2,000円：+150円：+8.11%】強気設定上ブレっ!!

2021/11/11 16:11:15

上場日	仮条件	BB期間	公開株数	吸収金額(OA含)	OR	公開価格	初値	騰落率
11/30	11/11	11/12-11/18	161.02万株	約32.20億円	20.67%	11/19決定	---円	--%

オファリングレシオ（OA含む）は、20.67%。標準的か。
想定吸収金額は、約32.20億円。マザーズとしては、大型か。
マザーズ：情報通信：25億円～40億円：OR：15%～25%での平均初値は、公開価格の約2.47倍。需給から予想される初値は、4,500円。

想定時価総額は、約155.80憶円。マザーズとしては、大型か。
マザーズ：情報通信：120億円～180憶円での平均初値は、公開価格の約2.03倍。時価総額から予想される初値は、3,700円。

公募株数	590,000株	公募株数は、11/11に決定予定
公募株引受証券	SMBC日興証券みずほ証券 SBI証券野村證券いちよし証券松井証券楽天証券
売出株数	810,200株
売出株引受証券	SMBC日興証券
OA	210,000株
OA引受証券	SMBC日興証券

初値形成

11/30決定見込み。

大手初値予想

◎2,300円～2,900円
◎2,000円～2,800円

仮条件

仮条件：下限：1,850円～上限：2,000円
想定価格は、1,850円。
クラウド系情報通信は、人気があるセクターでもあり、
強気設定もあるかと予想していましたが、
主幹事 SMBC日興証券は、2,000円：+150円：+8.11% 強気設定としてきました。

EPS(1株利益)・PER(株価収益率)

EPS：65.23円、PER：30.66倍
クラウド系情報通信での初値PERは、35倍～130倍。
PERから予想される初値は、2,270円～8,450円。
平均PERは、約82倍。予想される初値は、5,300円。

営業利益率は、16.20%。高いか。
直近3年間の成長率は、1.48倍。やや高いか。
時価総額/売上高は、3.974。過大感が無いか。

【個人的なIPO初値予想】　3,700円

OR：20.67%　⇒中立
マザーズ：吸収金額：32.20億円　⇒やや弱気
公開株数：161.02万株　⇒やや強気
営業利益率：16.20%　⇒強気
EPS：65.23円、PER：30.66倍　⇒強気
時価総額/売上高：3.676　⇒中立
市場テーマ性(クラウド・コンサル)　⇒強気
単独上場　⇒強気

吸収金額は、大型か。ORは、標準的か。公開株数は、やや少ないか。
時価総額/売上高は、過大感が無いか。

需給的には、問題が無いか。

営業利益率は、高いか。
成長率は、やや高いか。
PERには、割安感があるか。

黒字上場か。

VCは、存在せず。

BBは、参加で良さそうか。

需給による初値予想は、4,100円。
PERによる初値予想は、5,300円。