【IPO初値直前予想】初値成立せずっ!! Mマート(4380)【上限:6,560円】【ロックアップ解除:設定無し】新規上場2日日【初値決定前の気配運用】

2018/2/25 10:28:39

上場日	BB期間	公開株数	吸収金額(OA含)	OR	仮条件	公開価格	初値	騰落率
02/23	02/06-02/13	675,500株	約8.37億円	27.62%	1,140円～1,240円	1,240円	---円	--%

公募株数	453,400株
公募株引受証券	みずほ証券大和証券 SMBC日興証券岡三証券マネックス証券 SBI証券
売出株数	134,000株
売出株引受証券	みずほ証券
オーバーアロットメント	88,100株
OA引受証券	みずほ証券

初値形成

02/26に決定見込み。

大手初値予想会社の初値予想

◎2,600円～3,000円、2,850円
◎3,500円～5,000円、4,000円

新規上場日【初値決定前の気配運用】

初値形成に至らず。約105.26万株オーバーの買い気配で終了。
新規上場2日目の初値決定前の気配運用は、次のとおり。なお、即金規制あり。

※板中心値段
　　　　 2,852円（02/23最終気配値）
※上限方向
　　　　上限値段：6,560円、更新値幅 143円
※下限方向
　　　　下限値段：2,139円
※注文受付価格の範囲
　　　　713円　以上　11,410円　以下
※ロックアップ解除
　　　　設定無し。

【新規上場1日目】
※板中心値段
　　　　 1,240円（公募・売出価格）
※上限方向
　　　　上限値段：2,852円、更新値幅 62円
※下限方向
　　　　下限値段：930円
※注文受付価格の範囲
　　　　310円　以上　4,960円　以下
※ロックアップ解除
　　　　設定無し

公開価格と抽選結果

公開価格は、1,240円(仮条件上限)　に決定。　

相方と挑んだ抽選結果は、
◆みずほ証券・・・落選×2
◆大和証券・・・選外×2
◆SMBC日興証券・・・落選(補欠)×2
◆岡三オンライン・・・落選
◆マネックス証券・・・落選×2
◆SBI証券・・・落選×2

公開数(OA含)は、67.55万株。当選は、確率的には厳しい状況です。
マーケットプレイス系情報通信は、人気があるセクターでもあり補欠も無しの完全落選でした。

仮条件

仮条件：下限：1,140円～上限：1,240円
想定価格は、1,190円。
マーケットプレイス系情報通信は、人気があるセクターなので、
強気設定もあるかと予想していましたが、
主幹事　みずほ証券は、1,240円：+50円：+4.2%　ちょっぴり強気設定としてきました。

ブックビルディング購入申込み状況

世紀(6234)の上場中により、REITを除いた2018年IPOの第1号案件です。
もはやBBを迷う根拠は一切ありません。ただ、全力でBBに参加するのみです。

ただ、主幹事みずほ証券は、大型IPOでないかぎり全く当選実績がありません。
SMBC日興証券での抽選番号は02/10時点で、41,000台。凄い勢いでBBが積み上がっています。
当選は、かなり厳しいのは間違いのないところです。

上場規模・需給状況(発表直後)

オファリングレシオ（OA含む）は、27.62%。少しだけ高いか。
想定吸収金額は、8.03億円。マザーズ　としては、小型か。

ロックアップ・VC状況

ロックアップは、90日間 (平成30年5月23日まで)
ロックアップ解除は、設定無し。
VCは、存在せず。

配当

未定。

EPS(1株利益)・PER(株価収益率)

EPS：37.47円、PER：31.76
プラットフォーム系情報通信での初値平均PERは、約55倍前後。割安感があるか。

【個人的なIPO初値予想】　4,500円

OR：27.62%　⇒中立
マザーズ：吸収金額：8.03億円　⇒強気
公開株数：67.55万株　⇒強気
市場テーマ性(プラットフォーム・BtoB・マーケットプレイス)　⇒やや強気
単独上場　⇒強気