【EPS･PER･営業利益率｜IPO新規上場】True Data(4416) EPS：2.15円予想PER：1032倍割高感があるか初値は2,800円あたりか営業利益率は低いか成長率はやや高いか

2021/11/13 17:49:32

上場日	仮条件	BB期間	公開株数	吸収金額(OA含)	OR	公開価格	初値	騰落率
12/16	11/29	11/30-12/06	141.84万株	約31.48億円	25.14%	12/07決定	---円	--%

オファリングレシオ（OA含む）は、25.14%。標準的か。
想定吸収金額は、約31.48億円。マザーズとしては、やや大型か。
マザーズ：情報通信：30億円～45億円：OR：20%～30%での平均初値は、公開価格の約1.54倍。需給から予想される初値は、3,400円。

想定時価総額は、約125.24憶円。マザーズとしては、やや大型か。
マザーズ：情報通信：100億円～180憶円での平均初値は、公開価格の約1.93倍。時価総額から予想される初値は、4,200円。

公募株数	170,000株	売出株数は、12/07に決定予定
公募株引受証券	いちよし証券
売出株数	1,063,400株
売出株引受証券	いちよし証券みずほ証券大和証券マネックス証券 SBI証券松井証券楽天証券東洋証券極東証券水戸証券岡三証券
OA	185,000株
OA引受証券	いちよし証券

初値形成

12/16決定見込み。

大手初値予想

未公表

新規上場日【初値決定前の気配運用】

12/15に決定。

公開価格と抽選結果

12/07に決定。

仮条件

11/29に決定。

ロックアップ・VC状況

ロックアップは、90日間 (2022/03/15まで)
ロックアップ解除は、設定なし。

VCは、1つ。
売出後残株は、存在せず。

配当

未定。

EPS(1株利益)・PER(株価収益率)

EPS：2.15円、PER：1032.56倍
データマーケティング系情報通信での初値PERは、22倍～180倍。
PERから予想される初値は、44円～360円。
平均PERは、約100倍。予想される初値は、200円。

営業利益率は、1.77%。低いか。
直近3年間の成長率は、1.28倍。やや高いか。
時価総額/売上高は、9.633。過大感があるか。

事業系統図

業績動向(予想)

業績動向(百万円)	売上高	営業利益	経常利益	純利益
(単独実績)2020.3	1,011	-94	-93	-96
(単独実績)2021.3	1,166	-64	-64	-60
(単独予想)2022.3	1,300	23	22	9
(単独中間実績)2022.3	622	-3	-2	-3

【個人的なIPO初値予想】　2,800円

OR：25.14%　⇒中立
マザーズ：吸収金額：31.48億円　⇒中立
公開株数：141.84万株　⇒やや強気
営業利益率：1.77%　⇒弱気
EPS：2.15円、PER：1032.56倍　⇒弱気
時価総額/売上高：9.633　⇒弱気
市場テーマ性(データマーケ)　⇒やや強気
2社同時上場　⇒中立

吸収金額は、中型か。ORは、標準的か。公開株数は、やや少ないか。
時価総額/売上高は、過大感があるか。

需給的には、ギリギリ感があるか。

営業利益率は、低いか。
成長率は、少し高いか。
PERには、割安感が無いか。

黒字上場か。

VCは、1つ。
売出後残株は、存在せず。

BBは、とりあえず参加で当選時に再考で良さそうか。

需給による初値予想は、3,800円。
PERによる初値予想は、算定不能。