【EPS･PER･営業利益率｜IPO新規上場】ＡＢ＆Ｃｏｍｐａｎｙ(9251) EPS：92.83円予想PER：15.84倍割安感が少しあるか初値は1,700円あたりか営業利益率は高いか成長率はやや高いか

2021/10/19 14:48:13

上場日	仮条件	BB期間	公開株数	吸収金額(OA含)	OR	公開価格	初値	騰落率
11/19	11/02	11/04-11/10	544.18万株	約79.99億円	36.80%	11/11決定	---円	--%

オファリングレシオ（OA含む）は、36.08%。高いか。
想定吸収金額は、約79.99億円。マザーズとしては、大型か。
マザーズ：サービス業：50億円～120億円：OR：30%～50%での平均初値は、公開価格の約1.59倍。需給から予想される初値は、2,300円。

想定時価総額は、約217.36憶円。マザーズとしては、大型か。
マザーズ：サービス業：200億円～270憶円での平均初値は、公開価格の約1.55倍。時価総額から予想される初値は、2,200円。

公募株数	50,000株	売出株数は、11/11に決定予定
公募株引受証券	大和証券マッコリーキャピタル証券野村證券三菱UFJMS証券
売出株数	4,682,100株
売出株引受証券	大和証券マッコリーキャピタル証券野村證券三菱UFJMS証券
OA	709,700株
OA引受証券	大和証券

初値形成

11/19決定見込み。

大手初値予想

未公表

新規上場日【初値決定前の気配運用】

11/18に決定。

公開価格と抽選結果

11/11に決定。

仮条件

11/02に決定。

ロックアップ・VC状況

ロックアップは、90日間 (2022/02/15まで)
ロックアップ解除は、1.5倍。

VCは、3つ。
売出後残株は、563.62万株：約38.10%占有。

配当

27.85円を予定。
配当利回りは、約1.89%

EPS(1株利益)・PER(株価収益率)

EPS：92.83円、PER：15.84倍
美容系サービス業での初値PERは、20倍～55倍。
PERから予想される初値は、1,800円～5,000円。
平均PERは、約25倍。予想される初値は、2,300円。

営業利益率は、16.48%。高いか。
直近3年間の成長率は、1.38倍。やや高いか。
時価総額/売上高は、1.625。過大感が無いか。

事業系統図

業績動向(予想)

業績動向(百万円)	売上高	営業利益	経常利益	純利益
(連結実績)2019.10	8,700	1061	905	614
(連結実績)2020.10	9,630	1104	912	584
(連結予想)2021.10	11,009	1,504	1,395	904
(連結予想)2022.10	13,373	2,204	2099	1372

【個人的なIPO初値予想】　1,700円

OR：36.80%　⇒弱気
マザーズ：吸収金額：79.99億円　⇒弱気
公開株数：544.18万株　⇒中立
営業利益率：16.48%　⇒強気
EPS：92.83円、PER：15.84倍　⇒やや強気
時価総額/売上高：1.625　⇒中立
市場テーマ性(美容室・インテリア)　⇒中立
単独上場　⇒強気

吸収金額は、大型か。ORは、高いか。公開株数は、少し多いか。
時価総額/売上高は、過大感が無いか。

需給的には、少しギリギリ感があるか。

営業利益率は、高いか。
成長率は、やや高いか。
PERには、割安感が少しあるか。

黒字上場か。

VCは、3つ。
売出後残株は、563.62万株：約38.10%占有。

BBは、とりあえず参加で当選時に再考で良さそうか。

需給による初値予想は、2,200円。
PERによる初値予想は、2,300円。