【仮条件｜IPO新規上場】ブレインズテクノロジー (4075)【上限：1,780円：+150円：+9.20%】強気設定上ブレっ!!

2021/7/8 16:36:08

上場日	仮条件	BB期間	公開株数	吸収金額(OA含)	OR	公開価格	初値	騰落率
07/28	1630～1780	07/09-07/15	94.30万株	約16.78億円	17.56%	07/16決定	---円	--%

オファリングレシオ（OA含む）は、17.56%。やや低いか。
想定吸収金額は、約15.37億円。マザーズとしては、やや小型か。
マザーズ：情報通信：12億円～20億円：OR：15%～25%での平均初値は、公開価格の約2.25倍。需給から予想される初値は、3,600円。

想定時価総額は、約87.53憶円。マザーズとしては、中型か。
マザーズ：情報通信：80億円～120憶円での平均初値は、公開価格の約2.38倍。時価総額から予想される初値は、3,800円。

公募株数	620,000株	公募株数は、07/08に決定予定
公募株引受証券	SMBC日興証券野村證券みずほ証券いちよし証券 SBI証券楽天証券松井証券
売出株数	200,000株
売出株引受証券	SMBC日興証券
OA	123,000株
OA引受証券	SMBC日興証券

初値形成

07/28決定見込み。

大手初値予想

◎2,500円～4,000円

仮条件

仮条件：下限：1,630円～上限：1,780円
想定価格は、1,630円。
AIソフト系情報通信は、人気があるセクターでもあり、
強気設定もあるかと予想していましたが、
主幹事 SMBC日興証券は、1,780円：+150円：+9.20% 強気設定としてきました。

EPS(1株利益)・PER(株価収益率)

EPS：21.81円、PER：81.61倍
AIソフト系情報通信での初値PERは、20倍～250倍。
PERから予想される初値は、420円～5,250円。
平均PERは、約140倍。予想される初値は、2,900円。

営業利益率は、15.66%。高いか。
直近3年間の成長率は、1.99倍。高いか。
時価総額/売上高は、11.088。過大感があるか。

【個人的なIPO初値予想】　3,300円

OR：17.56%　⇒やや強気
マザーズ：吸収金額：16.78億円　⇒やや強気
公開株数：94.32万株　⇒強気
営業利益率：15.66%　⇒強気
EPS：21.81円、PER：81.61倍　⇒強気
時価総額/売上高：11.088　⇒やや弱気
市場テーマ性(AIソフトウエア)　⇒強気
単独上場　⇒強気

吸収金額は、やや小型か。ORは、少し低いか。公開株数は、少ないか。
時価総額/売上高は、過大感があるか。

需給的には、問題ないか。

営業利益率は、高いか。成長率は、高いか。
PERには、割安感があるか。

黒字上場か。
VCは、３つ。75万株：約13.97%占有。

BBは、参加で問題ないか。

需給による初値予想は、3,700円。
PERによる初値予想は、2,900円。